Master e produção industrial no radar
… À espera do dia mais importante da semana, amanhã, quando saem o payroll e o IPCA, o investidor confere hoje o auxílio-desemprego nos Estados Unidos (10h30) e a produção industrial do IBGE em novembro (9h), que deve seguir fraca. O dado deve ajudar a consolidar a chance de corte da Selic em março, enquanto a aposta principal para o Fed é de uma flexibilização em abril. Ainda na agenda do dia, existe a expectativa de que Lula vete o PL da dosimetria na solenidade que marca os três anos dos ataques golpistas do 8 de janeiro. O mercado continua monitorando também o desenrolar do caso Master, que coloca o BC e o TCU em pé de guerra e inspira insegurança nos estrangeiros.
BOI NA LINHA – Reportagem do Broadcast informa que investidores internacionais e bancos globais têm procurado interlocutores no Brasil, com medo de que a ingerência do TCU ameace a independência do Banco Central.
… O maior risco é de que o ambiente de dúvidas e desconfianças possa culminar na fuga do capital externo.
… Pelo último informe da B3, os estrangeiros retiraram R$ 212,4 milhões no pregão da última segunda-feira (5). O apetite do fluxo tem diminuído neste início de ano, com saldo negativo de R$ 1,1 bilhão acumulado em 2026.
… É verdade que, com a Selic alta do jeito que está, o diferencial de juro em relação aos Estados Unidos deve continuar muito convidativo ao carry trade. Mas a polêmica do Master começa a entrar mais seriamente no radar.
… Em meio à escalada da pressão pública, o Valor apurou que, nas próximas horas, o ministro do TCU Jhonatan de Jesus pode recuar da determinação monocrática de que uma inspeção urgente seja feita pela Corte dentro do BC.
… A autoridade monetária contestou a decisão, afirmando que a medida deveria ser tomada pelos colegiado do tribunal e precisaria ser confirmada pelos nove membros do TCU para não valer apenas em caráter temporário.
… A tendência é de que a ordem fique suspensa até o fim do recesso do Tribunal, que só volta no próximo dia 16.
… Ontem, o senador Alessandro Vieira (MDB) pediu a abertura de investigação na PGR sobre a atuação de Jesus, que alertou que pode considerar medidas para impedir a venda de ativos durante a liquidação do Banco Master.
… Em entrevista exclusiva à Reuters, o presidente do TCU, ministro Vital do Rêgo, ressaltou que ainda não há elementos suficientes para afirmar se a liquidação do Master, decretada em novembro pelo BC, foi precipitada.
… Disse ainda que uma eventual reversão da liquidação caberia somente ao STF. “Agora, o que o TCU pode oferecer, como vem oferecendo ao Supremo, são elementos sobre a apuração da legalidade da operação”, defendeu.
… No caso de o TCU, eventualmente, constatar falhas na supervisão do BC, fontes no Broadcast não descartam o risco de pagamento de uma “bolada” em indenização a Vorcaro, além de redução de pena em eventuais processos.
… A PF vai investigar se os influenciadores de 46 perfis em redes sociais que teriam efetuado bombardeio digital com ataques simultâneos contra o BC foram contratados para a ofensiva e quem teria pago pela campanha difamatória.
… A GloboNews apurou que uma empresa de marketing de Brasília teria sido a responsável por contratar o vereador Rony Gabriel (PL), de Erechim (RS), para atacar o BC e defender o Master. O parlamentar diz que recusou a proposta.
CVM – A indicação por Lula do advogado Otto Lobo à presidência da CVM, que ainda precisa ser sabatinado na CAE do Senado após o recesso parlamentar, gerou suspeitas de politização da autarquia e não teve apoio da Fazenda.
… Até o fim do ano passado, o favorito era o advogado Ferdinando Lunardi, nome técnico apoiado por Haddad.
… Reportagem do Valor aponta que a escolha de Lobo integrou uma negociação mais ampla do governo para viabilizar a indicação de Messias ao STF. Não para por aí. Segundo a Folha, também o Master está no meio do rolo.
… Interino na presidência da CVM desde julho, após a renúncia de João Pedro Nascimento, que ainda teria dois anos pela frente no cargo, Lobo brecou decisões desfavoráveis a Vorcaro, lembra a jornalista Adriana Fernandes.
… Logo na primeira semana da interinidade, Lobo causou polêmica em decisão contra parecer técnico da CVM que acusava Tanure, o empresário Tércio Borlenghi Jr e o Master de ação orquestrada para elevar a ação da Ambipar.
HOLA, QUÉ TAL? – Trump e o presidente da Colômbia, Gustavo Petro, conversaram por telefone na tarde de ontem, pela primeira vez depois das ameaças do americano de uma operação militar aos moldes da feita na Venezuela.
… No domingo, Trump havia chamado o presidente colombiano de um “homem doente, que gosta de produzir cocaína e vendê-la aos Estados Unidos”, elevando a tensão geopolítica, após a deposição de Maduro.
… O presidente americano escreveu na Truth Social que uma reunião na Casa Branca com Petro pode acontecer em um “futuro próximo”. O gabinete do líder colombiano classificou o telefonema como “cordial” e “respeitoso”.
MAIS AGENDA – Em meio ao cenário de alta da Selic e perda de fôlego da atividade doméstica, a produção industrial do IBGE (9h) deve registrar estagnação (variação nula) em novembro, depois da alta de 0,1% em outubro.
… As projeções em pesquisa Broadcast variam de recuo de 1,2% a expansão de 1,1%. Na comparação anualizada, a expectativa é de contração de 0,5%, repetindo a variação observada em outubro. O piso é de -3,3% e o teto, de +2%.
… Se confirmada a mediana do mercado, de variação nula para o setor em novembro, será a sexta leitura mensal sem crescimento do setor no ano, o que deve elevar o apelo para que o Copom comece a derrubar o juro em março.
… Do lado da inflação, às 8h, saem dois indicadores: o IGP-DI de dezembro e a primeira prévia de janeiro do IPC-S.
… Em Brasília, diante das ausências confirmadas de Motta e Alcolumbre na cerimônia do 8 de janeiro, é possível que Lula se sinta mais à vontade para assinar durante a solenidade o veto ao PL da dosimetria. O prazo é até o dia 12.
… A turbulência na relação entre o governo e o Congresso dá sinais de relaxamento. Apesar de rompido com Motta, o líder do PT na Câmara, Lindbergh Farias, disse que conversou com ele e recebeu apoio à PEC do fim da escala 6 x 1.
LÁ FORA – Mais um dado do mercado de trabalho americano sai hoje: o auxílio-desemprego (10h30) tem expectativa de alta de 9 mil pedidos, para 208 mil, reforçando a percepção de desaceleração do emprego nos Estados Unidos.
… A aposta principal do mercado é de que o Fed manterá o juro até março e retomará o ciclo de corte em abril. Para o horizonte até dezembro, a expectativa majoritária é de taxa na faixa de 3,0% a 3,25% (de 3,50% a 3,75% hoje).
… Apesar do emprego fraco, a inflação persistente ainda freia uma política monetária mais dovish.
… Calendário atualizado indicou que o PCE de dezembro e PIB do quarto trimestre, atrasados pelo shutdown, serão divulgados dia 20 de fevereiro. Já o PIB do terceiro trimestre e o PCE de outubro e novembro sairão este mês, dia 22.
… Hoje, além do auxílio-desemprego, saem nos Estados Unidos a balança comercial de outubro (10h30), que deve aprofundar o déficit para US$ 60,6 bi, e os estoques no atacado (12h), com previsão de alta de 0,10% em outubro.
… Na zona do euro, é dia de inflação do PPI e taxa de desemprego em novembro, ambos às 7h.
… À noite (22h30), tem China, com os índices de preços ao consumidor (CPI) e produtor (PPI) em dezembro.
NÃO FOI DESSA VEZ – Depois de ficar a apenas 0,5% de bater um novo recorde de fechamento, o Ibovespa perdeu força nesta 4ªF e terminou em baixa de 1,03%, aos 161.975,24 pontos, com giro de R$ 24,5 bilhões.
… Os bancos puxaram o movimento de correção: Itaú PN caiu 1,60% (R$ 39,32), seguido por Bradesco PN (-1,26%, a R$ 18,84), BB ON (-1,90%, a R$ 21,70) e Santander Unit (-2,27%, a R$ 33,15).
… O desempenho da bolsa não foi pior porque Petrobras ignorou o tombo do petróleo e se recuperou à tarde, com a ON fechando em leve alta de 0,10% (R$ 31,18) e a PN ganhando 0,64%, para R$ 29,83.
… Vale ON também segurou as pontas e registrou nova alta (+0,59%; R$ 76,32), embora a variação tenha sido modesta diante da disparada do minério de ferro em Dalian (+4,09%, a US$ 118,41/t).
… Assaí ON (-6,33%; R$ 7,31) liderou as baixas, seguida por Cyrela PN (-4,87%; R$ 22,85) e Axia PNB (-4,81%; R$ 51,87). A companhia de energia vai recorrer da liminar que determinou provisionamento de R$ 750 milhões de PLR.
… Do lado positivo, Cogna ON ficou no topo do índice (+7,51%, a R$ 3,58), após o JPMorgan elevar a recomendação do papel de neutra para compra. CSN ON subiu 5,79% (R$ 9,85) e Brava ON ganhou 2,74% (R$ 16,13).
… Já os juros futuros tiveram mais uma sessão de movimentos contidos e pouca liquidez, com as taxas curtas apontando para baixo e as longas, para cima.
… No fechamento, o DI para janeiro de 2027 marcava 13,685% (de 13,696%); Jan/29, 12,990% (de 13,004%); Jan/31, 13,335% (de 13,316%); e Jan/33, 13,515% (de 13,463%).
… Operadores ouvidos pelo Valor citaram um ajuste nos prêmios antes do primeiro leilão de prefixados do ano, que o Tesouro fará nesta 5ªF, como a causa principal para a inclinação da curva.
… O leilão contará com a oferta de um novo vencimento de longo prazo e pode ter um volume de emissão robusto. Além disso, o mercado segue na expectativa pelo IPCA cheio de 2025, amanhã.
O PETRÓLEO É NOSSO – O preço da commodity continuou ladeira abaixo, desta vez reagindo aos comentários de Trump na noite de 3ªF, de que a Venezuela terá que entregar entre 30 e 50 milhões de barris aos EUA.
… O WTI fechou em queda de 2,00% na Nymex, a US$ 55,99 o barril, enquanto o Brent para março recuou 1,22%, a US$ 59,96 o barril.
… Já os dados de estoques do DoE vieram divergentes. As reservas de óleo bruto caíram 3,831 milhões na semana passada, enquanto os estoques de gasolina subiram 7,702 milhões, e os de destilados aumentaram 5,594 milhões.
ACOMODAÇÃO – Após quatro sessões seguidas em baixa, acumulando queda de quase 2% em janeiro, o dólar passou por leve correção e fechou em alta de 0,13%, a R$ 5,3870, em linha com a tendência da moeda no exterior.
… O índice DXY ganhou 0,10%, para 98,675 pontos. O euro caiu 0,04%, a US$ 1,1683. A libra recuou 0,24%, a US$ 1,3467, e o iene recuou ligeiramente contra o dólar (-0,09%, a 156,77/US$).
… Por aqui, os números fechados do fluxo cambial em 2025 confirmaram a segunda maior saída líquida de recursos da história, de US$ 33,316 bilhões, atrás apenas de 2019, quando US$ 44,768 bilhões deixaram o País.
… Segundo o BC, o fluxo financeiro ficou negativo em US$ 82,467 bilhões no ano passado, enquanto o fluxo comercial fechou positivo em US$ 49,151 bilhões.
… Somente em dezembro, o fluxo total mostrou saída líquida US$ 13,562 bilhões, resultado de fluxo financeiro negativo de US$ 20,982 bilhões e fluxo comercial positivo de US$ 7,421 bilhões.
CARTEIRA ASSINADA – Os dados de emprego da ADP e do relatório Jolts acenderam a luz amarela em Wall Street sobre o ritmo do mercado de trabalho nos EUA, elevando a importância do payroll amanhã.
… Depois de baterem novos recordes na 3ªF, o Dow Jones caiu 0,94% ontem, para 48.996,08 pontos, e o S&P 500 fechou em baixa de 0,34% (6.920,93). O Nasdaq ainda sustentou um ganho modesto, de 0,16% (23.584,27).
… Segundo a ADP, o setor privado abriu 41 mil vagas em dezembro e reverteu o fechamento 29 mil postos (revisado de -32 mil) no mês anterior, mas veio abaixo do esperado, de criação de 48 mil empregos.
… Embora os dados da ADP não sejam correlacionados diretamente com o payroll, os números são vistos pelo mercado como uma prévia do que poderá vir amanhã.
… O relatório Jolts, por sua vez, indicou que havia 7,146 milhões de vagas em aberto nos EUA em novembro, abaixo dos 7,449 milhões de postos em outubro (dado revisado). A expectativa era de aumento, para 7,6 milhões.
… Para os analistas da BuysideBrazil, o Jolts de novembro mostrou uma desaceleração na oferta de emprego, “refletindo um mercado de trabalho menos aquecido, ainda influenciado pelo shutdown”.
… “O cenário reforça a ideia de um mercado de trabalho em moderação: ainda capaz de gerar empregos, mas com menor intensidade e acompanhado por ajustes nas demissões”, avalia a consultoria.
… Em meio às incertezas da economia, os investidores aproveitaram para embolsar ganhos recentes.
… No setor de defesa, Lockheed Martin (-4,8%) e Northrop Grumman (-5,6%) tombaram após Trump proibir distribuição de dividendos ou recompra de ações até que o segmento resolva problemas de lentidão na produção.
… Na ponta positiva do mercado, Eli Lilly subiu 4,2% após a farmacêutica anunciar que está em negociações avançadas para a compra da Ventyx Biosciences (+37%).
CIAS ABERTAS NO AFTER – PETZ informou que a XP passou a deter, de forma agregada por meio de fundos de investimentos sob sua gestão, 7.290.608 de ações ON de emissão do grupo, correspondentes a 1,62% do capital…
… Conforme dados mais recentes do formulário de referência da Petz, a XP detinha o equivalente a 11,12% do total de ações da empresa.
ESPAÇOLASER informou que foi identificado pela B3 que, desde 19 de dezembro, a cotação das suas ações passou a oscilar e, em determinados pregões, apresentou fechamento inferior a R$ 1,00…
… Diante deste cenário, a B3 informou que, caso a cotação siga, de forma ininterrupta, em valor igual ou superior a R$ 1 por 30 pregões consecutivos, entre 6/1 e 18/2, o eventual desenquadramento será considerado sanado…
… Já caso durante esse período a cotação encerre abaixo de R$ 1,00 em qualquer pregão, a Espaçolaser deverá adotar as medidas cabíveis para o reenquadramento do valor de cotação de suas ações até 18 de março.
EDP (ENERGIAS DO BRASIL) informou que, em 2 de janeiro, a B3 deferiu o cancelamento voluntário de listagem da companhia na bolsa…
… Empresa ressaltou que o cancelamento de listagem na B3 não afeta o seu registro na CVM como emissora de valores mobiliários categoria B.
AOS ASSINANTES DO BDM, BOM DIA E BONS NEGÓCIOS!
AVISO – O Bom Dia Mercado é exclusivo para assinantes e não pode ser redistribuído.
Fechamento: Ibovespa ensaia correção e fecha em baixa, com peso dos bancos
Após a alta expressiva no ano passado (34%) e dois pregões consecutivos no azul, o Ibovespa ensaiou uma correção hoje, acompanhando NY. O índice fechou em baixa de 1,03%, aos 161.975,24 pontos, com giro de R$ 24,5 bilhões, com o destaque negativo ficando por conta dos bancos.
O desempenho da bolsa só não foi pior porque as ações da Petrobras viraram no fim da tarde e terminaram em alta (PN +0,64%, na máxima de R$ 29,83; e ON +0,10%, a R$ 31,18), mesmo diante de mais uma queda nos preços do petróleo.
Vale registrou novo ganho (+0,59%; R$ 76,32), mas modesto diante da disparada do minério de ferro hoje em Dalian (+4,1%).
O dólar à vista interrompeu sequência de quatro baixas diante do real e fechou em leve alta de 0,13%, a R$ 5,3870, em linha com o movimento da moeda no exterior.
Em NY, as bolsas ficaram sem direção única, com Dow Jones e S&P500 terminando no campo negativo, após os recordes de fechamento da véspera.
O foco do dia foram dados de empregos nos EUA, mostrando a criação de vagas em dezembro no setor privado (ADP) ligeiramente abaixo do esperado, enquanto o relatório Jolts de novembro apontou diminuição nas ofertas. Os investidores ainda aguardam o payroll, na 6ªF.
Dow Jones caiu 0,94% (48.996,08). S&P500 cedeu 0,34% (6.920,95). Nasdaq ganhou 0,16% (23.584,27). Os retornos dos Treasuries também fecharam mistos.
Fechamento dos Mercados
▫️ IBOVESPA: -1,03% | 161.975,24 pts
▫️ DOW JONES: -0,94% | 48.996,08 pts
▫️ S&P500: -0,34% | 6.920,95 pts
▫️ NASDAQ: +0,16% | 23.584,27 pts
▫️ DÓLAR: +0,13% | R$ 5,3870
▫️ EURO: +0,19% | R$ 6,2950
▫️ BITCOIN: -2,28% | US$ 91.038,00
